|
Fundusze inwestycyjne gromadzą pieniądze wielu inwestorów, którzy mają podobne cele finansowe.
Specjaliści zajmujący się zarządzaniem funduszami (doradcy inwestycyjni) inwestują te pieniądze w szeroki wachlarz odpowiednich dla danego celu papierów wartościowych. Zyski z zakupionych papierów wartościowych rozdzielane są proporcjonalnie pomiędzy wszystkich inwestorów w danym funduszu.
Fundusze inwestycyjne zakładane są na czas nieokreślony, a wszyscy inwestorzy (posiadacze tytułów uczestnictwa) są prawnie reprezentowani przez towarzystwo funduszy inwestycyjnych.
Innymi słowy: fundusze inwestycyjne to inaczej narzędzia inwestycyjne, które umożliwiają osiąganie zysków poprzez inwestowanie w papiery wartościowe. Osoby indywidualne mogą uczestniczyć w tych funduszach poprzez wykupienie tytułów uczestnictwa w dowolnym funduszu inwestycyjnym, stając się tym samym jego inwestorami, lub inaczej, posiadaczami tytułów uczestnictwa.
Wpłaty uczestników dostarczają funduszowi inwestycyjnemu środków pieniężnych na zakup papierów wartościowych, na przykład akcji, obligacji czy bonów skarbowych.
Fundusz inwestycyjny może zarabiać pieniądze z posiadanych przez siebie papierów wartościowych na dwa sposoby:
-
otrzymując dywidendę z danego papieru wartościowego
- dzięki wzrostowi wartości papierów wartościowych, w które fundusz zainwestował.
Ponieważ zyski osiągnięte z funduszy inwestycyjnych zależne są od sytuacji rynkowej możliwe jest również, że fundusz straci pieniądze, czyli jego wartość się obniży.
Inwestowanie w fundusze jest bardzo popularne, ponieważ inwestorzy zazwyczaj nie mają wystarczającej ilości czasu i wiedzy, nie dysponują odpowiednią wiedzą i narzędziami analitycznymi, żeby skutecznie poszukiwać najlepszych sposobów lokowania swoich pieniędzy. Ponadto siła negocjacyjna inwestora indywidualnego jest wielokrotnie mniejsza od tej, jaką posiada towarzystwo funduszy inwestycyjnych. Przyczyna jest prosta: nie dysponują oni wystarczającą ilością pieniędzy, żeby uzyskiwać dyskonta (różnica między wartością nominalną papieru wartościowego a jego ceną) i oszczędności skali (mniejszy koszt przy wyższej wartości), jakie uzyskują fundusze inwestycyjne.
Niezależnie od przyjętej definicji, wyróżnić można cztery podstawowe korzyści, wynikające z inwestowania w fundusze inwestycyjne:
|
